Παράκαμψη προς το κυρίως περιεχόμενο
Ελλάκτωρ
Κερδίζει την εμπιστοσύνη Ελλήνων και ξένων επενδυτών για την έκδοση ευρωομολόγου
Παρασκευή, 29/11/2019

Μέχρι 600 εκατ. ευρώ προτίθεται να αντλήσει η Ελλάκτωρ από τις διεθνείς αγορές με την έκδοση του ευρωομολόγου. Οι παρουσιάσεις ξεκίνησαν από σήμερα, με στόχο το βιβλίο να κλείσει στα τέλη της εβδομάδας. Ήδη σήμερα ενημερώ θιηκαν οι έλληνες θεσμικοί επενδυτές και θα συνεχιστούν Δευτέρα και Τρίτη σε Λονδίνο και εν συνεχεία σειρά παίρνουν Παρίσι και Ζυρίχη.

Στόχος είναι να εξασφαλισθεί ένα επιτόκιο 4% με 5%. Το μεγαλύτερο μέρος των εσόδων θα πάει για αποπληρωμή υφιστάμενου δανεισμού.

Να σημειωθεί ότι στο εννεάμηνο, ο ενοποιημένος κύκλος εργασιών του ομίλου διαμορφώθηκε σε €1.016,2 εκατ. έναντι €1.381,6 εκατ. το εννεάμηνο του 2018. Τα αποτελέσματα εκμετάλλευσης (ΕΒΙΤ) ανήλθαν σε €75,6 εκατ., έναντι €-16,8 εκατ. για το αντίστοιχο διάστημα του προηγούμενου έτους. Σε επίπεδο αποτελεσμάτων προ φόρων υπήρξαν κέρδη €31,1 εκατ. έναντι ζημιών €77,4 εκατ., σε σχέση με την αντίστοιχη περίοδο του 2018, ενώ τα μετά από φόρους αποτελέσματα ήταν ζημίες €4,7 εκατ. έναντι ζημιών €102,8 εκατ., σε σχέση με το εννεάμηνο του 2018.

Τα ενοποιημένα αποτελέσματα μετά από φόρους ανά μετοχή, για το εννεάμηνο του 2019, διαμορφώθηκαν σε ζημίες €0,1361 έναντι ζημιών €0,7264 την αντίστοιχη περίοδο του 2018.

BB από την Fitch

Με «BB» και σταθερό outlook αξιολογεί αρχικά η Fitch την Ελλάκτωρ και την θυγατρική Ellaktor Value PLC που θα εκδώσει το ευρωομόλογο 600 εκατ. ευρώ του ομίλου. Όπως επισημαίνει ο οίκος η τελική αξιολόγηση θα εξαρτηθεί από την μελέτη των οριστικών στοιχείων τα οποία θα ενσωματωθούν σε όσα έχει ήδη λάβει ο οίκος.

Όπως αναφέρεται, η αξιολόγηση αυτή αντανακλά το διαφοροποιημένο προφίλ ρίσκου από τις δραστηριότητες του ομίλου στις κατασκευές. Η εταιρεία επωφελείται από τα έσοδα που λαμβάνει από τον οδικό άξονα της Αττικής Οδού, ωστόσο καταγράφεται μεγάλη μεταβλητότητα στην κίνηση και τα διόδια παραμένουν σταθερά. Σε κάθε περίπτωση ο δρόμος παράγει υψηλή ροή μετρητών.

Στις ΑΠΕ επισημαίνει ότι ιστορικά η απόδοση υπήρξε ισχυρή και το cash flow από τον τομέα βελτιώνει το συνολικό προφίλ ροής μετρητών του ομίλου.

Αναφορικά με τις υποχρεώσεις η Fitch υποστηρίζει ότι η έκθεση στην αναχρηματοδότηση αντισταθμίζεται από το μονοπάτι απομόχλευσης που ακολουθεί η Ελλάκτωρ με τον οίκο αξιολόγησης να εκτιμά ότι η διαδικασία θα συνεχιστεί μέχρι το 2023.

Το σταθερό outlook αντανακλά την πεποίθηση μέτριας ανάκαμψης στην κίνηση της Αττικής Οδού και επιτυχημένη εκτέλεση του προγράμματος στις ΑΠΕ μέχρι τα τέλη του 2020. Επίσης την εκτίμηση ότι η εταιρεία θα συνεχίσει την διαδικασία απομόχλευσης.

Διατηρεί την αξιολόγηση Β η S&P

Την αξιολόγηση Β με σταθερό outlook για την Ελλάκτωρ επιβεβαίωσε η Standard and Poors εν όψει και της έκδοσης ομολόγου 600 εκατ. ευρώ από την εισηγμένη.

Οπως αναφέρει ο οίκος, αν και υπάρχουν ενδείξεις λειτουργικής και χρηματοοικονομικής ανάκαμψης το 2019, παραμένει ακόμη η αβεβαιότητα για τη βιωσιμότητα της στρατηγικής μετάβασης.

Το σταθερό outlook αντανακλά την εκτίμηση του οίκου ότι οι μετρήσεις του χρέους της εταιρίας θα βελτιωθούν με στήριξη από τους κλάδους των παραχωρήσεων και των Ανανεώσιμων Πηγών Ενέργειας.

Ειδικότερα, εκτιμά ότι ο λόγος χρέους προς EBITDA θα μειωθεί στο 5,5 ως το 2020.

Ο οίκος θα μπορούσε να αναβαθμίσει την αξιολόγηση της εισηγμένης αν βελτιωθεί περαιτέρω ο λόγος χρέους προς EBITDA, πέραν του 5, με την εταιρία να διατηρεί επαρκή ρευστότητα ως αποτέλεσμα επιτυχημένης υλοποίησης της στρατηγικής μετάβασης.

Η ανακοίνωση

Η ΕΛΛΑΚΤΩΡ Α.Ε. («ΕΛΛΑΚΤΩΡ») ανακοινώνει σήμερα ότι η εξ ολοκλήρου θυγατρική της, ELLAKTOR VALUE PLC (η «Εκδότρια»), η οποία είναι εταιρεία που έχει συσταθεί σύμφωνα με το δίκαιο της Αγγλίας και της Ουαλίας, προτίθεται να προβεί στην έκδοση και διάθεση (η «Έκδοση») πρώτης τάξεως (senior) ομολογιών, ονομαστικής αξίας €600 εκατομμυρίων με λήξη το 2024 («Ομολογίες»), υπό την επιφύλαξη των συνθηκών της αγοράς και της ζήτησης.

Οι πρόσοδοι της Έκδοσης θα διατεθούν (i) για την αποπληρωμή μέρους του υφιστάμενου δανεισμού της ΕΛΛΑΚΤΩΡ και των θυγατρικών της, ΑΚΤΩΡ Παραχωρήσεις Α.Ε. και ΑΚΤΩΡ Α.Ε., (ii) για την καταβολή των αμοιβών και των εξόδων της Έκδοσης, και (iii) για γενικούς εταιρικούς σκοπούς. Δεν δύναται να διασφαλιστεί ότι η Έκδοση θα πραγματοποιηθεί για το προαναφερθέν συνολικό ποσό ή ότι θα ολοκληρωθεί. Οι παρουσιάσεις θα ξεκινήσουν στις 29 Νοεμβρίου 2019.

Οι HSBC Bank plc, Citigroup Global Markets Limited και J.P. Morgan Securities plc, ενεργούν από κοινού ως Γενικοί Συντονιστές (Joint Global Coordinators) και Συνδιαχειριστές του Βιβλίου Προσφορών (Joint Bookrunners), η Goldman Sachs International ενεργεί ως Συνδιαχειριστής του Βιβλίου Προσφορών (Joint Bookrunner) και οι Αlpha Βank A.E., Eurobank Ergasias A.E., Εθνική ΤράπεζαΕΤΕ -1,66% της Ελλάδος Α.Ε., Τράπεζα Πειραιώς Α.Ε., Ambrosia Capital Ltd και AXIA Ventures (Athens Branch), ενεργούν ως Συνδιαχειριστές (Co-Managers) σχετικά με την Έκδοση.

Ο Όμιλος ΕΛΛΑΚΤΩΡ είναι ένας κορυφαίοs διαφοροποιημένος όμιλος υποδομών στην Ελλάδα και στη Νοτιοανατολική Ευρώπη, με διεθνή παρουσία και διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο δραστηριοτήτων που εστιάζει στις παραχωρήσεις, στις ανανεώσιμες πηγές ενέργειας, στη διαχείριση απορριμμάτων, στις κατασκευές και στην ανάπτυξη ακινήτων. Διαθέτοντας σημαντική εμπειρία στα πιο σύνθετα και απαιτητικά έργα, ο Όμιλος ΕΛΛΑΚΤΩΡ συνδυάζει την 70ετή εμπειρία του με τις πλέον πρόσφατες τεχνολογικές εξελίξεις, δίνοντας πνοή σε έργα που επιταχύνουν την ανάπτυξη και βελτιώνουν την ποιότητα της ζωής ανθρώπων σε όλο τον κόσμο.

Για περισσότερες πληροφορίες σχετικά με την ΕΛΛΑΚΤΩΡ μπορείτε να απευθύνεστε στο www.ellaktor.com

Συναφείς αναρτήσεις
Ελλάκτωρ
Ένα σημαντικό βήμα στην προσπάθεια που γίνεται από τη νέα διοίκηση Καλλιτσάντση τον τελευταίο ενάμιση χρόνο για τη συνολική ...
ΔΕΗ
Ζημιές μετά από φόρους ύψους 353,2 εκατ. ευρώ εμφάνισε η ΔΕΗ στο εννεάμηνο, έναντι ζημιών ύψους 574,6 εκατ. ευρώ κατά ...
Χατζηδάκης
Ο υπουργός Περιβάλλοντος και Ενέργειας, κ. Κωστής Χατζηδάκης, απαντώντας σε επίκαιρη ερώτηση για τη διαχείριση αποβλήτων και την ανακύκλωση ...
EBRD
Η Ευρωπαϊκή Τράπεζα Ανασυγκρότησης και Ανάπτυξης (EBRD) ανακοίνωσε ότι συμμετείχε στην έκδοση του ευρωομολόγου των 500 εκατ. ευρώ της Μυτιληναίος.  Οπως αναφέρει, επένδυσε ...
Χρηματιστήριο
Mε 36 εκατ. ευρώ τζίρο έπειτα από τέσσερις ώρες συναλλαγών ο γενικός δείκτης του Χ.Α. κινείται στα επίπεδα των ...
Χατζηδάκης
Ανεβάζει τον πήχη η κυβέρνηση ως προς την επίτευξη των στόχων της πράσινης ενέργειας και της αντιμετώπισης της κλιματικής ...
Τουρκία - Λιβύη
Η Τουρκία και η διεθνώς αναγνωρισμένη κυβέρνηση της Λιβύης υπέγραψαν συμφωνία για τα θαλάσσια σύνορα στη Μεσόγειο καθώς και μια ...
Αλεξάνδρα Σδούκου
Πραγματοποιήθηκε χθες με πρωτοβουλία της Γενικής Γραμματέως Ενέργειας και Ορυκτών Πρώτων Υλών του Υπουργείου Περιβάλλοντος και Ενέργειας κ. Αλεξάνδρας Σδούκου, συνάντηση ...
Ελλάδα - Ιταλία
Στενή συνεργασία με την Ιταλία στον τομέα της Ενέργειας με τη στήριξη για την κατασκευή υπόγειας αποθήκης φυσικού αερίου ...

Κωστής Χατζηδάκης
Αποφασισμένος να προχωρήσουν κανονικά οι έρευνες στις υδρογονανθράκων στις δύο παραχωρήσεις που έχει κάνει το ελληνικό δημόσιο  νότια και δυτικά της Κρήτης εμφανίστηκε  ...
ΑΔΜΗΕ
Eπιστπεύδονται οι κινήσεις στο υπουργείο Περιβάλλοντος- Ενέργειας προκειμένου εντός των ημερών να υπογραφεί η υπουργική απόφαση, που θα δώσει τη δυνατότητα στον ΑΔΜΗΕ ...
Aramco
Οι μετοχές της Saudi Aramco ξεκινούν διαπραγμάτευση στις 11 Δεκεμβρίου, σύμφωνα με το χρηματιστήριο της Σαουδικής Αραβίας, Tadawul που το ανακοίνωσε στο Twitter. H Saudi Aramco ...
Ελλάκτωρ
Ένα σημαντικό βήμα στην προσπάθεια που γίνεται από τη νέα διοίκηση Καλλιτσάντση τον τελευταίο ενάμιση χρόνο για τη συνολική αναδιάταξη του ομίλου Eλλάκτωρ ...
ΕΒΙΚΕΝ
Στη θέση του προέδρου της ΕΒΙΚΕΝ, της Ένωσης Βιομηχανικών Καταναλωτών Ενέργειας εξελέγη παμψηφεί στις πρόσφατες αρχαιρεσίες ο κ. Αντώνης Κοντολέων, χρόνια μέλος του διοικητικού ...
Mε market maker τη ΔΕΗ αναμένεται να ξεκινήσει ως τα τέλη Φεβρουαρίου ή στις αρχές Μαρτίου η νέα προθεσμιακή αγορά ενέργειας χωρίς φυσική ...
Eντός των αμέσως επόμενων ημερών αναμένεται να αποστείλει ο υφυπουργός Ενέργειας Γεράσιμος το αίτημα στις Βρυξέλλες για την παράταση ισχύος της διακοψιμότητας και ...
Υπόγεια αποθήκη αερίου στην Καβάλα
Mία σειρά από ρυθμίσεις για να ξεμπλοκάρει ο διαγωνισμός για την υπόγεια αποθήκη φυσικού αερίου σε εξαντλημένο κοίτασμα στην θαλάσσια περιοχή της Nότιας Καβάλας, ...
BLG
Έξω από μία πόλη που κάποτε ανταγωνίζονταν τη Σπάρτη στην αρχαία Ελλάδα, οι τεράστιοι εκσκαφείς σκάβουν το βραχώδες έδαφος για να βγάλουν μια ...
Χατζηδάκης στο Ελληνοαμερικανικό Επιμελητήριο
Εμπροσθοβαρές ως προς την απολιγνιτοποίηση θα είναι το business plan της ΔΕΗ, σημείωσε την Τρίτη ο υπουργός Ενέργειας και Περιβάλλοντος κ. Κωστής Χατζηδάκης, ...
Τη μεθεπόμενη Δευτέρα, 16 Δεκεμβρίου, αναμένεται να ανακοινωθεί το νέο, επικαιροποιημένο  business plan της ΔΕΗ, που οριστικοποιεί τις ημέρες αυτές η εταιρία συμβούλων ...
ΛΑΡΚΟ
Θέμα ημερών είναι όπως δηλώνουν κύκλοι προσκείμενοι στην πολιτική ηγεσία του υπουργείου Περιβάλλοντος- Ενέργειας, οι ανακοινώσεις για την  ΛΑΡΚΟ, η οποία οδηγείται σε ...